Luận văn Thạc sĩ Kinh tế: Nghiên cứu mối quan hệ giữa tỷ giá hối đoái và giá chứng khoán

NGHIÊN CỨU MỐI QUAN HỆ GIỮA TỶ GIÁ HỐI ĐOÁI VÀ GIÁ CHỨNG KHOÁN

Tác giả: PHAN ĐÌNH LUẬN

Lĩnh vực: Kinh tế Tài chính

Nội dung tài liệu:
Nghiên cứu này tập trung vào mối quan hệ giữa tỷ giá hối đoái và giá chứng khoán, đặc biệt là xem xét sự bất đối xứng trong mối quan hệ này tại thị trường Việt Nam. Đa số các nghiên cứu trước đây thường giả định tác động đối xứng của thay đổi tỷ giá lên giá chứng khoán. Tuy nhiên, nghiên cứu này sử dụng dữ liệu chuỗi thời gian và các mô hình ARDL, NARDL (non-linear ARDL) để kiểm tra tác động đối xứng và bất đối xứng của tỷ giá hối đoái lên giá chứng khoán, cũng như tác động ngược lại của giá chứng khoán lên tỷ giá hối đoái. Các phương pháp nghiên cứu định lượng, bao gồm các mô hình hồi quy ARDL và ARDL phi tuyến, được áp dụng để phân tích mối quan hệ này.

Mục lục chi tiết:

• TRANG PHỤ BÌA
• LỜI CAM ĐOAN
• MỤC LỤC
• DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT
• DANH MỤC CÁC BẢNG
• DANH MỤC CÁC HÌNH
• TÓM TẮT (ABSTRACT)
• LỜI MỞ ĐẦU
• CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU
• CHƯƠNG 2: KHUNG LÝ THUYẾT
• 2.1. Mối quan hệ giữa thị trường chứng khoán và ngoại hối
• 2.1.1. Cách tiếp cận “hướng dòng chảy”
• 2.1.2. Cách tiếp cận “hướng cổ phiếu”
• 2.2. Các nghiên cứu thực nghiệm liên quan
• 2.2.1. Nghiên cứu liên quan đến mô hình song biến
• 2.2.2. Nghiên cứu liên quan đến mô hình đa biến
• CHƯƠNG 3: PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU
• 3.1. Mô hình đa biến
• 3.1.1. Mô hình đa biến tuyến tính
• 3.1.2. Mô hình đa biến phi tuyến
• 3.2. Mô hình song biến
• 3.2.1. Mô hình song biến tuyến tính
• 3.2.2. Mô hình song biến phi tuyến
• 3.3. Dữ liệu nghiên cứu
• CHƯƠNG 4: KẾT QUẢ
• 4.1. Kiểm định tính dừng
• 4.2. Kết quả của mô hình song biến
• 4.2.1. Tác động của tỷ giá hối đoái lên giá chứng khoán
• 4.2.2. Tác động của giá chứng khoán lên tỷ giá
• 4.3. Kết quả của mô hình đa biến
• CHƯƠNG 5: KẾT LUẬN
• TÀI LIỆU THAM KHẢO