Tóm tắt Luận án Tiến sĩ Kinh tế học: Tiếp cận entropy trong tối ưu hóa danh mục đầu tư – nghiên cứu trên thị trường chứng khoán Việt Nam

Tiếp Cận Entropy Trong Tối Ưu Hóa Danh Mục Đầu Tư – Nghiên Cứu Trên Thị Trường Chứng Khoán Việt Nam

Tác giả: (Thông tin không được cung cấp trong tài liệu)

Lĩnh vực: Tài chính – Ngân hàng

Nội dung tài liệu:

Nghiên cứu này tập trung vào việc khám phá và áp dụng phương pháp tiếp cận entropy trong tối ưu hóa danh mục đầu tư, đặc biệt là trên thị trường chứng khoán Việt Nam. Luận án phân tích những hạn chế của các mô hình truyền thống như Markowitz (Mean-Variance) và đề xuất sử dụng entropy như một thước đo rủi ro thay thế cho phương sai, nhằm khắc phục các giả định không còn phù hợp với thực tế thị trường. Nghiên cứu cũng khai thác ứng dụng của mạng lọc phẳng cực đại (PMFG) kết hợp với entropy để mô tả cấu trúc thị trường và mối quan hệ phi tuyến giữa các cổ phiếu, từ đó lựa chọn các tài sản có tính đa dạng cao để xây dựng danh mục đầu tư hiệu quả hơn.

Luận án thực hiện so sánh hiệu quả của các danh mục được xây dựng theo hướng tiếp cận entropy với các danh mục theo hướng tiếp cận tương quan và danh mục thị trường, dưới các điều kiện thị trường khác nhau, bao gồm cả giai đoạn bình ổn và giai đoạn bất ổn do đại dịch COVID-19. Kết quả nghiên cứu cung cấp những nhận định và khuyến nghị quan trọng cho nhà đầu tư cũng như các nhà quản lý thị trường.

Mục lục chi tiết:

• MỞ ĐẦU
• CHƯƠNG 1. CƠ SỞ LÝ THUYẾT VÀ TỔNG QUAN NGHIÊN CỨU
• 1.1. Lý thuyết danh mục đầu tư
• 1.2. Lý thuyết về entropy
• 1.3. Tổng quan nghiên cứu
• 1.4. Khung nghiên cứu
• 1.5. Kết luận chương 1
• CHƯƠNG 2. PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU
• 2.1. Phương pháp Lempel-Ziv ước lượng các giá trị entropy
• 2.2. Đồ thị lọc phẳng cực đại – tiếp cận theo entropy (PMFGE)
• 2.3. Xây dựng danh mục tối ưu – tiếp cận entropy
• 2.4. Xây dựng danh mục tối ưu – tiếp cận tương quan
• 2.5. Đánh giá hiệu quả thực hiện danh mục
• 2.6. Đo mức độ hiệu quả thị trường- tiếp cận Entropy
• 2.7. Dữ liệu nghiên cứu
• 2.8. Kết luận chương 2
• CHƯƠNG 3. THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN VIỆT NAM – TIẾP CẬN ĐỒ THỊ LỌC PHẲNG CỰC ĐẠI TRONG PHÂN TÍCH SỰ PHỤ THUỘC GIỮA CÁC MÃ CỔ PHIẾU
• 3.1. Bối cảnh thị trường chứng khoán Việt Nam
• 3.2. Thực trạng TTCK Việt Nam giai đoạn 2018-2022
• 3.3. Tính hiệu quả của thị trường chứng khoán Việt Nam
• 3.4. Kết quả thực nghiệm xây dựng đồ thị PMFG
• CHƯƠNG 4. XÂY DỰNG DANH MỤC ĐẦU TƯ TỐI ƯU TRÊN THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN VIỆT NAM
• 5.1. Kết quả thực nghiệm xây dựng danh mục đầu tư tối ưu – tiếp cận entropy
• 5.2. Kết quả thực nghiệm xây dựng danh mục đầu tư tối ưu – tiếp cận tương quan
• 5.3. Phân tích kết quả đánh giá hiệu quả thực hiện danh mục
• 5.4. Kết luận chương 4
• KẾT LUẬN VÀ CÁC KHUYẾN NGHỊ
• 1. Kết luận
• 2. Khuyến nghị từ kết quả nghiên cứu
• 3. Hạn chế của luận án và hướng nghiên cứu tiếp theo