Luận văn Thạc sĩ Kinh tế: Nghiên cứu hiệu ứng ngược vị thế trên thị trường chứng khoán Việt Nam

Nghiên cứu hiệu ứng ngược vị thế trên thị trường chứng khoán Việt Nam

Tác giả: HUỲNH NGỌC THƯƠNG

Lĩnh vực: Tài Chính – Ngân Hàng

Nội dung tài liệu:

Nghiên cứu này tập trung phân tích hiệu ứng ngược vị thế (Disposition Effect) trên thị trường chứng khoán Việt Nam. Hiệu ứng này mô tả xu hướng nhà đầu tư bán cổ phiếu lời quá sớm trong khi giữ cổ phiếu lỗ quá lâu. Đề tài tìm kiếm bằng chứng thực nghiệm về sự tồn tại của hiệu ứng này tại Việt Nam và xem xét các yếu tố ảnh hưởng như giá trị giao dịch, số lượng giao dịch, thời gian kích hoạt tài khoản, độ tuổi và giới tính của nhà đầu tư. Dữ liệu nghiên cứu được thu thập từ một trăm khách hàng cá nhân tại một Công ty chứng khoán trong giai đoạn từ tháng 6 năm 2010 đến tháng 6 năm 2012, bao gồm 27,500 giao dịch với tổng giá trị 2,204 tỷ đồng.

Mục lục chi tiết:

• Giới thiệu
• Chương 1: Khung lý thuyết về hiệu ứng ngược vị thế
• 1.1 Lý thuyết triển vọng
• 1.1.1 Sự ra đời của lý thuyết kỳ vọng
• 1.1.2 Bốn điểm chính trong lý thuyết triển vọng
• 1.2 Hiệu ứng ngược vị thế
• 1.3 Bằng chứng thực nghiệm về hiệu ứng ngược vị thế
• 1.3.1 Bằng chứng tại Mỹ
• 1.3.2 Bằng chứng ngoài nước Mỹ
• Chương 2: Dữ liệu và phương pháp
• 2.1 Dữ liệu
• 2.2 Phương pháp
• Chương 3: Bằng chứng thực nghiệm về hiệu ứng ngược vị thế trên thị trường chứng khoán Việt Nam
• 3.1 Các đặc điểm của mẫu nghiên cứu
• 3.2 Hiệu ứng ngược vị thế tại thị trường chứng khoán Việt Nam
• 3.3 Phân tích những thuộc tính ảnh hưởng đến hiệu ứng ngược vị thế trên thị trường chứng khoán Việt Nam
• 3.2.1 Phân tích tác động của các nhân tố đơn lẻ đến hiệu ứng ngược vị thế trên thị trường chứng khoán Việt Nam
• 3.2.2 Phân tích tác động đồng thời của các nhân tố lên hiệu ứng ngược vị thế
• Chương 4: Những kết quả chính về hiệu ứng ngược vị thế ở Việt Nam và một số hàm ý
• Tài liệu tham khảo